技术分析

不管它表现得像牛还是熊, 由于其在世界经济和政治体系中的独特地位,黄金市场在几乎所有环境中都提供了高流动性和极好的获利机会. 而许多人选择直接拥有金属, 通过期货进行投机, 股票和期权市场在风险可控的情况下提供了令人难以置信的杠杆.

市场参与者往往不能充分利用黄金价格波动,因为他们没有了解世界黄金市场的独特特征,或可能抢夺利润的隐藏陷阱. 除了, 并非所有投资工具的创造都是平等的:一些黄金工具比其他工具更有可能产生一致的利润. 交易黄金并不难学,但这项活动需要具备这种商品特有的技能. 新手应该小心行事, 但经验丰富的投资者将受益于将这四个战略步骤纳入他们的日常交易惯例. 与此同时,不断尝试,直到这些复杂市场的复杂性变成二手的.

1. 是什么让黄金波动??
作为地球上最古老的货币之一, 黄金已经深深嵌入了金融世界的心理. 几乎每个人都对这种金属有自己的看法, 但黄金本身只对有限数量的价格催化剂起作用. 每一种力量都从中间分裂,形成影响情绪的极性, 体积, 强度和趋势:

通货膨胀-当一种货币经历高于正常的通货膨胀, 交易员可能更喜欢用黄金来保值,因为黄金相对稳定,而且历史上一直保持着良好的价值.

供应-像其他商品一样, 如果市场饱和,供应就有能力降低金价;如果市场稀缺,供应就有能力提高金价. 新的金矿发现增加了可能短缺的地区的可用性.

不像石油和玉米等消费品, 黄金即使在使用之后仍然可以交易. 如果价格上涨,矿工开采新金矿就更有利. 如果价格下降,他们可能不会开采那么多,从而减少库存

适用于市场.

需求——对黄金的需求可以由对珠宝金属的需求引发, 工业用途, 和交易. 如果需求大于供给,价格可能会上涨. 另一方面, 如果需求低,市场有盈余, 为了吸引买家,价格可能会下降, 也可能会根据买方需求而上升.

美元——黄金以美元计价,这使得美元成为了衡量这种商品对外国发明家吸引力的一个因素. 如果有人交易欧元, 磅, 或者另一种货币, 美元贬值可能会使商品更具吸引力,而美元走强可能会产生不利影响.

地缘政治事件-作为一种全球金属, 地缘政治事件会影响这种贵金属的供应. 事件也会影响货币的走势, 改变了黄金的相对价值,并可能导致大量交易员进出这种商品.

2. 了解人群
黄金吸引了众多利益各异、往往相互对立的人群. 黄金投资者站在一堆黄金的顶端, 收集实物黄金,并将家族资产的很大一部分配置在黄金股票上, 选项, 和期货. 他们是长期参与者, 很少被下降趋势劝阻, 谁最终会摆脱意识形态不那么突出的玩家. 除了, 散户投资者几乎构成了黄金投资者的全部, 几乎没有资金完全投入黄金的多头. 黄金投资者增加了巨大的流动性,同时保持了期货和黄金类股的底部,因为它们在较低价格提供了持续的买入兴趣. 它们还起到了相反的作用,为卖空者提供了有效的进入渠道, 尤其是在情绪激动的市场,当三个主要力量中的一个极化支持强大的购买压力.

除了, 黄金吸引了机构投资者的大量对冲活动,他们通过“风险开启”和“风险关闭”的双边策略,结合货币和债券买卖黄金.“基金创造一篮子与增长(风险开启)和安全(风险关闭)相匹配的工具。, 通过闪电般的算法交易这些组合. 在公众参与度低于正常水平、高度冲突的市场中,它们尤其受欢迎.  

  3. 阅读长期和短期黄金图表
花点时间从头到尾学习黄金图表, 从至少有100年历史的长期历史开始. 除了创造持续了几十年的趋势, 此外,金价在相当长的一段时间内一直在走低, 否认黄金投资者获利. 从战略角度来看, 这一分析确定了价格水平,需要密切关注黄金是否以及何时回归测试它们.

黄金最近的历史显示,直到20世纪70年代才出现波动, 当美元的金本位被废除后, 它开始了一个长期的上升趋势, 由于原油价格暴涨而导致的通货膨胀. 在2美元的最高价之后,1980年2月为每盎司076英镑, 到了20世纪80年代中期,它又降到了700美元附近, 以应对美联储的限制性货币政策.

随后的下跌趋势一直持续到上世纪90年代末,黄金进入历史性的上升趋势,并在2012年2月达到1美元的高点,每盎司916. A steady decline since that time has relinquished around 700 points in four years; although in the first quarter of 2016 it surged 17% for its biggest quarterly gain in three decades, 截至2020年3月, 它的交易价格是1美元,每盎司635.